【股票常识】证券市场主要参与者

1. 证券交易所

证券交易所是指依法设立,不以赢利为目的,为证券交易提供场所和设施,履行国家有关法律、法规、规章、政策规定的职责,实行自律性管理的会员制事业法人。

作为证券市场的组织者,证券交易所具有以下功能:

【股票常识】证券市场主要参与者

● 提供证券交易场所。

● 形成并公告价格。

● 集中各类社会资金参与投资。

● 引导投资的合理流向。

目前我国有两个证券交易所,即上海证券交易所和深圳证券交易所(见图2-4),也就是人们通常所说的沪深股市。上海证券交易所成立于1990年,深圳证券交易所成立于1991年,经过多年发展,两地证券交易所无论是在技术和硬件设备等基础设施的建设方面,还是专业的人才团队以及内部管理制度上都已经发展得比较成熟和完善。这两个证券交易所的成立和运营对我国的股市发展起了很大的作用。

知识拓展:沪深股市简介

沪深股市通常指的就是上海证券交易所和深圳证券交易所,上海证券交易所成立于1990年,深圳证券交易所成立于1991年。两个证券交易所的成立和运营大大推动了我国的股市发展。经过多年发展,两地证券交易所已经发展得比较成熟和完善。

首先,在技术和硬件设备等基础设施的建设上,两地证交所已建成了卫星证券通讯网与数字式数据传输网和相应的交易与结算系统,数千个单向广播、双向通信卫星地面站将证券交易的实时行情传遍全国各地并通达海外。基本实现了安全、高效、便捷的证券交易和证券账户管理。

其次,在加强自身建设,健全内部管理制度,规范市场运作,加强市场监管,完善市场服务,防范市场风险等方面取得了较大的进展。

最后,在业务人员的素质和能力方面也有了很大提高,已形成了知识结构和年龄层次较合理的工作团队。

从沪、深两地证交所的发展情况看,两地证交所已能够满足我国证券市场发展的需要。此外,从各国证券交易所的发展进程看,在证券交易市场日益发展的情况下,证券交易所的数目大多趋于减少,通常一个国家只有一二家全国性的证券交易所,或者虽有多家证券交易所,但只有一二家成为全国证券交易的中心。各国证券交易所数目趋于减少,反映了证券交易日益集中的趋势,体现了避免无效竞争、提高效率和加强监管的要求。

2. 证券管理机构

根据我国《证券法》规定:国务院证券监督管理机构依法对证券市场实行监督管理,维护证券市场秩序,保障其合法运行。

经过长时间的逐步建设和完善,现在我国有了专门的证券管理机构和健全的证券市场管理体制。国务院证券管理委员会(证监委)和中国证券管理监督委员会(中国证监会)于1992年10月正式成立,其中证监委负责对全国证券市场进行统一监督管理,是我国证券管理的权力机关;而证监会主要是根据证监委的授权依法对证券市场进行监督管理,是证监委的办事机构。

此外,《证券法》也明确规定,证券业协会具有协助证券监督管理机构的权利,所以证券业协会也属于证券管理机构的有机组成部分。

3. 证券公司

我们通常所说的证券公司,实际上是国务院证券监督管理机构批准经营证券业务的企业法人,主要可以分为综合类证券公司和经纪类证券公司两种。

《证券法》规定综合类证券公司经营的主要证券业务有:

● 证券经纪业务。

● 证券自营业务。

● 证券承销业务。

● 经国务院证券监督管理机构核定的其他证券业务。

但是经纪类证券公司只允许专门从事证券经纪业务。

4. 证券服务机构

根据证券投资和证券交易业务的需要,可以设立专业的证券投资咨询机构、资信评估机构。证券投资咨询机构、资信评估机构的设立条件、审批程序和业务规则,由国务院证券监督管理机构规定。

5. 证券登记结算机构

证券登记结算机构是经国务院证券监督管理机构批准的为证券交易提供集中的登记、托管与结算服务的机构,是不以营利为目的的法人。

根据《证券法》的规定,证券登记结算机构履行下列职能:

● 证券账户、结算账户的设立。

● 证券的托管和过户。

● 证券持有人名册登记。

● 证券交易所上市证券交易的清算和交收。

● 受发行人的委托派发证券权益。

● 办理与上述业务有关的查询。

上一篇:【股票常识】股票市场及其构成
下一篇:【股票常识】股票市场的功能
相关文章

欢迎扫描关注我们的微信公众平台!

欢迎扫描关注我们的微信公众平台!